从K线图和移动平均线衍生而出的技术指标很多，有些指标本身也不够稳定，可信度较低。这里主要介绍几个常用的，为投资者熟悉、可靠的技术指标。在考虑这些技术指标给予的买入或卖出信号，还应依据自身操作特点经验，结合基本面分析，综合比较进行决策。否则，仅依赖技术分析指标信号，则难免会在证券市场的操作中，遭受损失。
一、市盈率指标。
市盈率指标又称市价盈利率，即股价与每股盈利之比。通常人们采用的计算方法是用股票价格除以上年度每股税后盈利（加权），其单位为倍。市盈率指标最低为零，没有负数。公司盈利水平如接近于零，其市盈率指标就会出现数千倍的情况。这一指标综合了投资成本与投资收益两个方面，是人们分析判断股市的一个重要指标，也是股市中最为常见的概念之一。市盈率倍数也是相对数值，表明以股票的市价与每股的盈利相比，要大多少倍。因此，市盈率指标又可称为本益比指标。对市盈率指标需作进一步分析，切不可仅以市盈率的高低作为投资决策的依据。因为，每年第一季度公司公布上一年度财务报告和全年经营业绩，并不完全反映公司今年的情况和以后的发展潜力，因为它对公司情况的反映有一定的滞后性。比如公司去年曾花费巨资开发新产品或投资于基础设施的改造装修，从而影响了部分生产经营，反映在公司年度财务报告中的税后利润总额会有所下降，使市盈率指标偏高。如果仅以此来认定股票的优劣，则是不全面的。因为去年的投资可以使今年利润上一台阶，这种情况并不反映在去年的市盈率中。还有，公司在年初增资扩股，如果大量配股资金到位，并且当年形成效益，那么股本的扩大，未必会使市盈率有很大幅度提高；但是，如果资金当年没有到位，或者到位了，效益却要在下一年度产生，因为总股本的扩大，必然会造成市盈率的大幅上升。这样的市盈率显然不能反映公司今年的情况和它的发展潜力，所以不能仅仅根据市盈率指标的高低作为投资决策的依据。
二、乖离率指标（BIAS）。
在介绍移动均线八大法则时，曾提到其中第四、第八两点，当股价远离均线时，即出现暴涨或暴跌行情，可作为卖出或买入的信号。但该法则没有介绍具体的判断方法，也就是说，该方法并未说明股价高达多少才是卖出信号，股价要跌入均线多深才是买入信号。一般仅凭经验估计难免会出差错。乖离率指标提供了回答这个问题的依据。乖离率又称Y值，是移动平均线原理衍生出的一项技术指标，其功能主要是通过测算股价在运行中与移动均线出现偏离的程度，从而得出股价在剧烈震荡中因偏离移动均线趋势而造成可能的反弹或回档，以及股价在允许的范围内波动而形成继续原有轨迹的程度。乖离率指标是以百分比表示的相对指标，计算公式请看教材。利用乖离率分析应该与股价曲线的背离现象结合来作判断。如股价创出新高，而乖离率的高点却在下移，这也是一个获利回吐的信号，提示人们卖出。反之，股价未创新高，而乖离率却反而升高，同样提示人们卖出。如股价连创新低，逐波下移，而乖离率反而底部抬高，这是买入信号。如股价没有进一步下跌，而乖离率倒出现新低，这也表达了同样的买入信息。
三、平滑异同移动平均线
通常我们把它叫做MACD。平滑异同移动平均线是为了弥补移动均线频繁发出买入或卖出信号而设计的一种技术分析法。当行情处于上升时，股价的短期移动均线上升速度快，而长期移动均线上升速度慢，久而久之，两者之间的离差会越来越大，如股价出现反转下跌，两条线就会相互交叉，反之也一样。MACD就是运用快速（短期均线）与慢速（长期均线）两条移动平均线的离差情况来分析和判断买进与卖出时机掌握的技术指标。其基本原理是利用这种离差情况（DIF）的数日平均计算离差平均值（DEA），经过双重平滑运算，较为正确地判断买卖信号。MACD的计算请大家参考教材。我们主要是运用MACD进行行情预测分析，可从两方面展开：从DIF和DEA的所得数据中分析，如两者均为正值，可认为是上升行情信号，尤其在DIF向上突破DEA，把握较大，如DIF往下跌破DEA，可认为是一种回档，即卖出信号。如两者均为负值，可认为是下跌行情信号，尤其是在DIF向下突破DEA，更是给出了卖出信号，而DIF向上突破DEA只能视为反弹。如两者走势与股价背离，则应引起关注，这是股价将要反转的信号。如股价K线图显示一浪高过一浪的头部，而MACD却出现逐级下调的阶梯状，这种被称为顶背驰的现象，意味着股价将会下跌，应警惕可卖出；相反，如K线图显示一波低于一波，同时，MACD却出现逐级趋高事态，这种被称为底背驰的现象，则意味着股价即将上扬，曙光在前，可提前买入。MACD能够消除MA产生的频繁出现的买卖信号，但是在股市处于牛皮盘整阶段，MACD也难免失去方向，提供错误信息。
四、相对强弱指标（RSI）：
主要通过一段时间内的平均收盘涨数和平均收盘跌数来分析衡量市场中买卖双方力量对比的数值指标。通过该指标可以反映证券供求双方力量的变化，从而可对证券走势做出大体正确的判断。RSI值的活动范围在0-100之间，其常态分布区域集中在30-70之间，人们把低于20的区域为超卖区，高于80的区域为超买区，RSI曲线就是每日RSI数值的连接，它一般领先于股价上升或下跌。如RSI值为50，说明多空双方势均力敌，旗鼓相当。如RSI值大于50，表示多方力量强于空方，买方需求旺盛。反之，如RSI值小于50，说明股票供过于求，股价滑落，出现超卖现象。RSI数值越高，其获利回吐的压力也越大，RSI数值越小，其反弹可能性和力度也就越大。RSI数据可根据盘面分析确立买卖双方力量的强弱，但反转信号一般较弱，易受干扰。如果RSI进入超买区域大于80，行情仍有可能继续上升，反之，RSI跌入超卖区域小于20，行情也仍有可能继续向下寻找支撑，在底部匍匐爬行。所以，在使用这一指标时，也需综合考虑各种因素。一般来说，RSI等于100，则说明连续N个交易日收盘价一个高过一个，反之，RSI等于零，则说明在连续N个交易日中收盘价一个比一个低。RSI大于80，表明行情即将近于尾声，小于20，则说明市场处于黎明前的黑暗，行情即将启动。
五、随机指标（KDJ）。
随机指标也称KD线预测法，主要通过研究最近数日的最高价、最低价与现时收盘价的价格波幅，推算出行情涨跌的强弱势头和超买、超卖现象，从而找出买点与卖点。与其它指标相比，KD线既考虑了一段时间内最高价与最低价的变动，又融合了移动平均线速度上的观念，形成了相当准确的买卖信号依据，因此，KD线成为风险性、波动性较大的市场敏感性指标工具，在中短期技术分析中，有一定的功能。顺便提及的是，K线图中的K与KD线中的K是两个完全不同的概念，切勿混淆。绘制KD线的目的是为了分析运用，一般把K线称为快线，把D线称为慢线，因为D线是K线的再度平滑运算，所以D线表现的波动振幅相对较小。KD线可选用不同的周期，但因为它本身即为一短期波幅指标，选用过长的周期则失去了参考意义。应用KD线指标研判，有以下几种功能：K值在80以上，D值在70以上为超买的一般标准。K值在20以下，D值在30以下为超卖的一般标准。K线发生倾斜度趋于平缓时，是一信号，应提防随时发生行情反转。K值由小到大超过D值时，表明当前是一种向上涨升大趋势，K值此时应从下往上突破D值，KD交叉是买入信号。反之，当K值由大到小低于D值时，表明目前趋势基本向下，所以K线从上向下跌破D线是卖出信号。需要注意的是，只有当KD处于20以下区域交叉向上时，买入信号才较为准确，因为此时市场正处于超卖环境。反之，当KD处于80以上区域交叉向下时，其卖出信号才较为准确，因为此时市场正处于超买环境。KD值在50左右交叉时为牛皮盘局，投资者应以观望为主。若K线或D线与市价之间出现明显背离现象，亦是非常有效的买卖时机。在使用KD线指标分析时，为避免K值小于20时行情只作反抽又继续下跌，或K值大于80时行情又毫不理会继续上攀等情况发生，还应配合其它图形、指标来一起分析，顺势而为。
作为KD值的一个附加值，J值也是进行KD值分析的辅助指标。J值的实质是反映D和D与K的差值，利用求出KD值的最大乖离程度，以期领先K值与D值找出头部与底部。J值大于100为超买，J值小于10为超卖。KDJ线不仅可用于日线图上，也可用于分时图或周线图，短、中、长线均可采用。KDJ准确率相对较高，且有明显的买卖点出现，但KD线交叉时须注意虚假的骗线现象，因KDJ过于敏感，易被操纵。
这里需要提醒大家注意两个方面的问题：一是技术指标是需要结合投资者的实践反复运用才能灵活掌握的，每一种技术指标都要设定参数如日期、天数等等；二是技术指标不是万宝全书，它无法确切揭示每次行情的涨跌。所以对技术指标一定要辩证地对待。